动真格！英国FCA宣布永久性限制差价合约交易

英国金融市场行为监管局（FCA）刚刚在其官网公布了针对零售差价合约（CFD）以及二元期权行业的声明，在欧盟监管新规实施3个月后，FCA正式针对大约两年前提出的限制差价合约交易做出声明。

 

FCA声明指出，这份文件适合在英国境内或在英国境内活动的金融公司，同时规定：

 

1.禁止向零售客户营销、推广或分销二元期权；

 

2.限制差价合约和类似产品向零售客户销售、推广及分销的行为。

 

FCA称，该监管机构致力于解决这些高风险衍生品存在的广泛忧虑，以及营销这些产品的公司存在的不良行为。此前已有大量英国本土投资者和国际投资者因此受到损失。

 

FCA倡议的干预措施与欧洲证券与市场管理局（ESMA）针对欧盟范围内的现有产品实施的限制措施本质上时一样的。

 

 

截图：FCA

 

对于销售给零售客户差价合约产品的公司，FCA要求：

 

1.根据最低保证金占CFD产品总体风险的百分比，将交易杠杆限制在30:1至2:1之间；

 

2.当客户资金将至维持CFD账户未平仓头寸所需保证金的50%时，关闭客户的头寸；

 

3.提供保护措施，保证客户CFD账户损失不会超过总资金；

 

4.禁止向零售投资者提供货币和非货币诱导，以鼓励客户交易；

 

5.提供标准化的风险警告，公司必须告知客户其帐户中损失的百分比。

 

FCA估计，限制措施可以让英国差价合约零售客户年度亏损减少2.674亿英镑-4.5亿英镑。永久禁止二元期权可以为零售客户每年免受损失1700万英镑，并可以有效降低欺诈风险。

 

FCA战略与竞争执行总监Christopher Woolard表示，“我们仍非常关注散户的损失情况，这是由一些复杂衍生品的设计和分销造成的。多年来，我们一直专注于监督工作，试图改善这些公司的行为。今天的提案将通过禁止二元期权来加强保护投资者，并确保差价合约销售过程中，投资者必须了解这些类型产品的风险所在。”

 

FCA将在2019年2月7日开放二元期权以及差价合约咨询性文件，以便公众对提议措施提供反馈。